Formulario 4 Stock Options




Formulário 4 Stock OptionsSEC Lei Basics. Under Seccao 16 das leis de valores mobiliarios, executivos seniores, diretores e grandes blocos acionistas sao obrigados a fazer depositos em curso sobre suas participacoes societarias para relatar quaisquer alteracoes Estes depositos sao feitos no Formulario 3, Formulario 4 e Formulario 5 Sua empresa deve postar esses formularios em seu site no prazo de um dia apos terem sido arquivados com o SEC. Alert A SEC leva a sua Secao 16 responsabilidades de arquivamento e os prazos a serio, como mostrado por uma acao de execucao e penalidades relacionadas emitidos pela SEC em setembro de 2014 Para mais detalhes e licoes, veja comentarios dos escritorios de advocacia Hogan Lovells e Gibson Dunn Crutcher. Form 3 e o relatorio inicial a ser arquivado por um membro da secao 16 relatorios ega executivo senior Ele deve ser apresentado quer 1 dentro de 10 dias apos um diretor ou O funcionario assume sua posicao ou 2 o mais tardar na data de efetivacao da declaracao de registro para uma empresa de IPO registrando acoes pela primeira vez sob a Secao 12 do Exchange Act E forma de que o funcionario detido na data em que assumiu essa posicao ou do Formulario 3 de IPO tambem deve ser apresentado no prazo de dez dias apos a participacao de uma pessoa exceder 10 de qualquer classe da A forma que se tornou efetiva em 2002 exige que voce preencha o Formulario 4 antes do termino do segundo dia util apos o dia em que a transacao relevante ocorreu virtualmente Cada mudanca de propriedade deve ser relatada com o codigo de transacao apropriado, mesmo se, como resultado do equilibrio entre compras e vendas, nao houve mudanca liquida nas propriedades durante o mes. Alerta Verifique o calendario de feriados observado pelo governo federal se voce estiver Incerto se um feriado especifico qualifica como um dia util para os fins do prazo de arquivamento de dois dias O sistema de EDGAR nao recebera limas em feriados oficiais. Geralmente, o formulario 4 deve ser arquivado para qualquer Venda de acoes, incluindo vendas sob os planos de negociacao da Regra 10b5-1, recebimento de um legado sob um testamento, transferencia para um fundo fiduciario e transacao em acoes da empresa por um Sociedade em que a pessoa que relata e membro Se determinadas condicoes forem cumpridas, e permitido relatar multiplas compras ou vendas no mercado aberto no mesmo dia, no agregado, por exemplo, numa unica linha no Formulario 4 Ver a Carta de Nao-Acao da SEC De 25 de junho de 2008 a Sociedade de Secretarios Corporativos Governanca Corporativa Profissionais Existem certas excecoes para certas transacoes sob ordens de relacoes domesticas em divorcio e regras especiais em caso de morte. O Formulario 5 costumava ser arquivado por todas as pessoas sujeitas a Secao 16 A para relatar quaisquer transacoes de valores mobiliarios que ainda nao haviam sido relatadas no Formulario 4, quer porque as regras permitem relatorios diferidos, por exemplo, para presentes ou porque a pessoa que relata nao apresentou um requerido Mas a SEC restringiu o uso de transacoes do Formulario 5 com a empresa, incluindo emissoes de opcoes, cancelamentos, regrants e repricings, bem como exercicios, Agora exigem relatorios de dois dias no Formulario 4 O futuro do Formulario 5 nao e claro. Alerta A SEC nao aceita mais os depositos de formularios 3, 4 e 5, exceto em casos raros em que a isencao de dificuldade e concedida. Obrigatorio Para arquivar eletronicamente, voce deve obter os codigos de acesso do EDGAR preenchendo e enviando os Relatorios de Identificacao do Formulario SEC arquivados tardiamente ativara a divulgacao do Item 405 na declaracao de proxy da sua empresa e no Formulario 10-K, . Para obter uma lista de quais transacoes devem ser relatadas e quais os formularios da Secao 16, ver SEC Adota Novas Regras de Relatorios da Secao 16 por Gibson Dunn Crutcher Para interpretacoes recentes sobre a Secao 16 por funcionarios da SEC s D E as regras e formularios relacionados, consulte a secao Interpretacoes de Conformidade e Divulgacao no site da SEC. Observe que os requisitos de arquivamento dos Formularios 3, 4 e 5 sao separados das regras da obrigacao de lucros de curto prazo, ou seja, a correspondencia De compras e vendas dentro de um periodo de seis meses. SEC Formulario Insider 4.About o Insider Form 4 Page. The Insider formulario 4 relatorio mostra o nome do iniciado, a relacao com a empresa geralmente o titulo de emprego de iniciados, a data da transacao , O tipo de transacao compra ou venda, o numero de acoes negociadas, o preco da acao no momento da transacao eo numero de acoes detidas pelo insider apos a transacao. Por que os investidores Care. Insider informacoes comerciais de Form 4 arquivamentos arquivados com A Comissao de Valores Mobiliarios dos EUA SEC Um insider e definido como qualquer funcionario e ou beneficiario efetivo que esta comprando ou vendendo o estoque de sua empresa e obrigado a apresentar um Formulario 4 Um oficial e o presidente da empresa, Qualquer outro funcionario que desempenhe uma funcao de tomada de decisao ou qualquer outra pessoa que exerca uma funcao de direccao, Que exerca funcoes similares de formulacao de politicas para o emissor Os administradores das empresas ou filiais do emissor serao considerados diretores do emissor se desempenharem tais funcoes de formulacao de politicas para o emissor Um beneficiario efetivo e uma pessoa que possui mais de 10 dos Ou que, direta ou indiretamente, atraves de qualquer contato, arranjo, entendimento e relacionamento ou de outra forma, tem ou compartilha um interesse pecuniario direto ou indireto no estoque. Formulario 4 s deve ser arquivado com a SEC ate o dia 10 do mes Por exemplo, um insider compra de acoes em 8 de outubro tem ate 10 de novembro para arquivar o Formulario 4 relatando que a transacao para a SEC Por isso, ha um volume muito maior de informacao privilegiada informacoes um Em torno do dia 10 de cada mes do que em outros momentos Embora a maioria dos insiders arquivar seus formularios no tempo, arquivamentos tardios ocasionalmente ocorrer. Washington Servico Tijolo Securities. Update Schedule. Real-Time After Hours Pre-Market News. Flash Citacao Resumo Citacao Interactive Graficos Padrao Observacao: uma vez que voce fizer a sua selecao, ela se aplicara a todas as visitas futuras Se, a qualquer momento, voce estiver interessado em reverter para nossas configuracoes padrao, selecione Configuracao Padrao acima. Se voce tiver alguma duvida ou encontrar qualquer problema Em alterar as configuracoes padrao, envie um e-mail. Confirme sua selecao. Voce selecionou para alterar sua configuracao padrao para a Pesquisa de Citacoes. Esta sera sua pagina de destino padrao a menos que voce altere sua configuracao novamente ou exclua seus cookies Tem certeza de que Queremos alterar as suas definicoes. Temos um favor a pedir. Desactivar o bloqueador de anuncios ou actualizar as suas definicoes para garantir que o javascript e os cookies estao activados, para que possamos continuar a fornecer Voce com as noticias do mercado de primeira linha e os dados que voce vem esperar de nos. Incidente de acao O que e um formulario 4.Once designado como um membro de uma empresa de capital aberto, a Securities Exchange Commission SEC torna-se muito interessado em como voce pode Estar beneficiando da vantagem injusta que voce tem ao negociar as acoes de sua propria empresa s. Os investidores devem relatar negociacoes de suas acoes de empresas para a SEC atraves de um modelo de documento chamado um formulario 4 pelo segundo dia util apos o comercio Desde a passagem do Sarbanes - Em julho de 2002, o Formulario 4 e um documento eletronico arquivado no sistema EDGAR da SEC. O Formulario 4 lista o nome do insider, sua relacao com a empresa, quantas acoes foram negociadas e a que preco tambem Da as datas das operacoes de um insider, as participacoes totais do insider apos as transacoes, e se as negociacoes eram de mercado aberto, relacionadas ao exercicio de opcoes de acoes, ou alguma outra razao especial Alem de ser bastante detalhado, um formulario 4 tambem e timel Y. Invendedores devem ter em mente, no entanto, que preencher um Formulario 4 e apenas chato papelada para iniciados, a maioria dos quais sao ocupados executivos E tipico que a carga e passada para um assistente sobrecarregado ou advogado da empresa para completar, e os formularios Nao e provavel que sua primeira prioridade ou Isso pode explicar por que uma pequena porcentagem Formulario 4s arquivado com a SEC nao sao preenchidos corretamente e exigem alguma interpretacao. Indicando uma compra de acoes quando deveria ter sido uma venda, digitando o preco de transacao errado ou Numeros de holdings totais - praticamente todos os campos neste formulario eletronico pode ser vitima de generosidade humana Erros parecem ser feitos tanto por consultores juridicos altamente pagos como assistentes sobrecarregados. Outro subconjunto de arquivamentos tambem atinge a SEC tarde Em qualquer semana, Form 4s Com datas comerciais que sao meses ou mesmo um ano de idade trair o atraso de insiders ou suas acusacoes Mas, novamente, isso e papelada irritante, e atraso e mais provavel o resultado de um erro do que int Finished Engano Deixe s enfrenta-lo, qualquer insider comercio que e realmente ilegal nao vai ser relatado a todos os SEC. Fortunately, a grande maioria dos insiders sao diligentes e precisos ao arquivar o seu formulario 4s, e eles fornecem o mercado com Informacoes de investimento de alta qualidade cada vez que eles trocam suas proprias empresas partes no mercado aberto. Jonathan Moreland e diretor de pesquisa e editor da publicacao semanal InsiderInsights, fundador do site e diretor de pesquisa da Insider Asset Management LLC Em nenhuma circunstancia As informacoes nesta coluna representam uma recomendacao para comprar ou vender acoes Enquanto ele nao pode fornecer conselhos de investimento ou recomendacoes, Moreland aprecia o seu feedback clique aqui para enviar-lhe um e-mail.